PAYBACK: o que é isso e como deve ser calculado?
Começando pelo básico, payback é uma palavra da língua inglesa que significa retorno. E no mundo dos negócios, este é o termo utilizado para calcular, justamente, quanto tempo se leva para que o dinheiro investido em algo retorne ao caixa. O gerente de uma revenda automóveis poderia se perguntar, por exemplo:
– Qual é o payback deste carro?
Ou seja, quantos dias, semanas ou meses serão necessários para que o custo de compra do veículo, somando impostos e manutenção, seja recuperado?
Esta análise é importante porque um bem ou serviço com payback muito longo pode prejudicar o fluxo de caixa da empresa e inviabilizar novos investimentos. O que os empreendedores buscam, normalmente, é girar rápido o estoque.
Um caso recentemente que demonstra bem essa importância é o de uma franqueada de uma rede de lavanderias. O payback deveria ser de 3 anos, mas ao fim deste período, analisando os números reais, a empreendedora percebeu que seriam necessários mais 11 anos para recuperar o investimento. Ela foi aos tribunais e conquistou uma indenização milionária porque a Justiça entendeu que a franqueadora agiu de má fé ao estimar um payback muito inferior ao real. Para ela, o caso teve final feliz. Para um empresário que toca sozinho seu negócio, sem estar sob o guarda-chuva de uma marca importante, um erro assim pode significar falência.
O payback é um indicador de desempenho muito importante para o fluxo de caixa, mas precisa ser calculado corretamente. É isso que vamos ensinar agora!
Como calcular o payback?
João é dono de uma pequena indústria de brinquedos e está procurando uma maneira de reduzir o custo com a fabricação de bonecas. Após uma intensa pesquisa, ele encontrou uma extrusora de plástico mais moderna e eficiente, capaz de proporcionar uma economia de 10% na produção. O custo das peças de plástico da boneca é R$ 12,00, são produzidas 30 mil unidades por mês e o investimento na extrusora será de R$ 100 mil.
Custo atual da boneca = R$ 12,00
Redução de Custo (Nova extrusora) = R$ 12,00 – 10% = R$ 10,80
Economia por peça = R$ 12,00 – R$ 10,80 = R$ 1,20
Investimento na nova extrusora de plástico = R$ 100 mil
Quantidade Média Produzida Mês = 30 mil unidades
Quantidade Média Produzida Ano = 360 mil unidades
Estas foram as informações iniciais. Agora, vamos ao cálculo:
R$ 100 mil (investimento) divididos por R$ 1,20 (economia por peça) = 83.333 unidades
Para recuperar o investimento, será necessário produzir e vender 83.333 bonecas. E como a indústria do João fabrica 30 mil unidades por mês, ele levará cerca de 84 dias para recuperar o dinheiro gasto com a compra da nova extrusora de plástico. Ou seja, o payback deste investimento será de 84 dias.
Claro que este é um exemplo simplificado, para qualquer um ter condições de fazer o cálculo. Um especialista em finanças tem conhecimento e ferramentas para se aprofundar ainda mais neste indicador.
SR Resultados Financeiros
O cálculo do payback, como visto, é simples e pode ser aplicado a qualquer situação, seja a compra de insumos, de uma máquina ou, até mesmo, o custo de uma reforma nas instalações da empresa. Basta, sempre, relacionar o montante investido e o benefício que ele vai gerar. Se ficar complicado, não se preocupe. Clique aqui para tirar suas dúvidas com os especialistas da SR Consultoria Financeira. Conte sempre com nossa experiência para aperfeiçoar a gestão da sua empresa!
